曾剛/文

結(jié)合穩(wěn)增長(zhǎng)、保就業(yè)等目標(biāo)，金融系統(tǒng)可以從用好用足各種政策工具、完善融資增信體系、不斷強(qiáng)化中小銀行能力和借助金融科技手段等方面著手，不斷提高紓困政策的精準(zhǔn)性。

今年以來(lái)，金融管理部門(mén)出臺(tái)了一系列對(duì)策舉措，應(yīng)對(duì)疫情給經(jīng)濟(jì)帶來(lái)的沖擊和影響。由于中小微企業(yè)數(shù)量眾多、抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱，仍需金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新服務(wù)手段，進(jìn)一步紓解資金困局。

當(dāng)前，中小微企業(yè)的融資需求有幾個(gè)重要特征：一是現(xiàn)金流吃緊，紓困、救急的貸款需求突出。企業(yè)因疫情停工停產(chǎn)，但仍需支付工資、租金等支出，亟待應(yīng)急貸款以備周轉(zhuǎn)；二是部分中小微企業(yè)在復(fù)工復(fù)產(chǎn)過(guò)程中，有一定新增信貸需求；三是受疫情影響，企業(yè)收入下降甚至中斷，短期內(nèi)的償還貸款能力下降，壓力增加，原有貸款需要展期、延期。

這些特征表明，中小微企業(yè)的資金需求呈現(xiàn)多樣性和復(fù)雜性，且不同行業(yè)受疫情影響程度各不相同。特別是受疫情影響較為突出的餐飲、運(yùn)輸、旅游等行業(yè)，因停工停產(chǎn)情況更為普遍且持續(xù)時(shí)間長(zhǎng)，這些行業(yè)中的中小微企業(yè)紓困需求更為迫切。

為此，結(jié)合穩(wěn)增長(zhǎng)、保就業(yè)等目標(biāo)，提高紓困政策的精準(zhǔn)性，金融系統(tǒng)可以考慮以下幾方面的工作：

要用好用足各種政策工具，聚焦重點(diǎn)領(lǐng)域和重點(diǎn)行業(yè)，加大金融支持力度。今年普惠小微貸款支持工具額度和支持比例增加一倍，對(duì)中小微企業(yè)和個(gè)體工商戶(hù)貸款、貨車(chē)車(chē)貸、暫時(shí)遇困個(gè)人房貸消費(fèi)貸，支持銀行年內(nèi)延期還本付息。用好這些工具，可以為特定行業(yè)中的中小微企業(yè)提供低成本、長(zhǎng)期限的資金來(lái)源。

要繼續(xù)創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、融資擔(dān)保服務(wù)等政策，完善融資增信體系，降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)綜合融資成本。例如，在餐飲行業(yè)，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)與行業(yè)主管部門(mén)信息共享，運(yùn)用中小微企業(yè)和個(gè)體工商戶(hù)的交易流水、經(jīng)營(yíng)用房租賃以及有關(guān)部門(mén)掌握的信用信息等數(shù)據(jù)，提升風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)能力，更多發(fā)放信用貸款。

要不斷強(qiáng)化中小銀行服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)、支持中小微企業(yè)的能力。要用好地方政府專(zhuān)項(xiàng)債券補(bǔ)充中小銀行資本的政策工具，夯實(shí)其資本基礎(chǔ)、提升信貸能力，更好滿(mǎn)足中小微企業(yè)的融資需求。

要借助大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈、人工智能等科技手段，在降低金融服務(wù)成本的同時(shí)，更好地管控風(fēng)險(xiǎn)。此外，通過(guò)金融科技應(yīng)用，金融機(jī)構(gòu)還可以更加精準(zhǔn)地識(shí)別中小微企業(yè)的各種個(gè)性化需求，并以此為基礎(chǔ)進(jìn)行產(chǎn)品開(kāi)發(fā)，提升支持效力。

（作者系國(guó)家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任）