經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng) 記者 洪小棠 公募再爆“老鼠倉”案。

9月9日，裁判文書網(wǎng)發(fā)布了一起“老鼠倉”案件的刑事判決書，曝光了華寶基金原投資副總、基金經(jīng)理蔣寧伙同丈夫、父親利用未公開信息交易，非法獲利超1億，在審理過程中，彼時“老鼠倉”的更多細(xì)節(jié)曝光在大眾眼前。

五年刑期

根據(jù)裁判文書網(wǎng)公布的判決書顯示，該案件涉及華寶基金基金經(jīng)理蔣寧在管理行業(yè)精選股票型基金期間，利用職務(wù)便利將投資信息透露給其丈夫和父親，并有其丈夫王某玉和其父親蔣某等人操作他人證券賬戶9個并進(jìn)行大量頻繁交易股票，與蔣寧在任管理的行業(yè)精選基金交易股票高度趨同，趨同率平均高達(dá)80%，個別賬戶高達(dá)90%以上，非法獲利1.14億元。

在法院一審判決中，蔣寧犯利用未公開信息交易罪，判處有期徒刑6年6個月，并處罰金人民幣1.14億元。扣押在案的違法所得人民幣8000萬元依法沒收，由扣押機(jī)關(guān)依法上繳國庫；剩余違法所得人民幣3356余萬元繼續(xù)追繳，上繳國庫。

一審判決后，蔣寧不服并提起上訴，二審期間，其親屬代向法院退繳違法所得3356余萬元，繳納罰金人民幣1.14億元。

最終二審判定，上訴人蔣寧的行為構(gòu)成利用未公開信息交易罪。

鑒于其案發(fā)后主動到案，如實供述部分犯罪事實，二審期間其親屬代為退繳部分違法所得，繳納全部罰金，依法可對其酌情從輕處罰，辯護(hù)人要求對上訴人蔣某從輕處罰的辯護(hù)意見成立。原審判決認(rèn)定事實清楚，證據(jù)確實、充分，定罪準(zhǔn)確，審判程序合法，但量刑不當(dāng)，予以糾正。

決定撤銷原判主刑量刑部分，上訴人蔣寧犯利用未公開信息交易罪，判處有期徒刑五年。

將持倉明細(xì)帶回家

在審理該案件中，通過一審、二審判決書透露出許多細(xì)節(jié)，包括根據(jù)蔣寧丈夫交代，“蔣寧任職期間，在家經(jīng)常和其討論股票，說一些她自己看好的股票，說一下對個股的研究、調(diào)研情況以及看法。”

而蔣寧回家也經(jīng)常帶著行業(yè)精選基金當(dāng)日的持倉明細(xì)，其丈夫看到也會和蔣寧交流公司為何會買某只股票。

蔣寧出差外地調(diào)研時，其丈夫也會問去哪家公司，調(diào)研回來后，會一起交流調(diào)研情況，甚至其丈夫曾經(jīng)跟隨一起去上市公司調(diào)研。

“公司入職時均對入職員工進(jìn)行過保密培訓(xùn)，并簽有保密協(xié)議，尤其是投研人員，而身為基金經(jīng)理還能夠?qū)⒒鸬某謧}明細(xì)帶回家與他人討論，至少說明當(dāng)時華寶基金的公司治理存在重大漏洞。”一位接近某公募稽查合規(guī)部門人士對記者表示。

此外，蔣寧交代其父親有時會問有沒有好股票，蔣寧就會向他推薦幾只，有時怕父親記性不好，還會把股票名稱寫在紙上給他。而在父親身體不好或外出時，部分賬戶也會交給其丈夫代為操作。

根據(jù)公開資料，蔣寧生于1971年，2010年7月3日擔(dān)任華寶基金旗下行業(yè)精選股票型基金基金經(jīng)理，2013年9月從華寶基金離職，任職于上海青灃資產(chǎn)管理中心總經(jīng)理兼首席投資官。

記者翻閱2010年7月3日至2013年8月22日蔣寧管理華寶行業(yè)精選基金期間業(yè)績回報發(fā)現(xiàn)，其任職期間該基金上漲了24.20%，而該期間滬深300的跌幅為16.42%。此外，彼時該基金資產(chǎn)規(guī)模超過100億，而如此規(guī)模的百億基金在當(dāng)時還較為鮮見。

“這個基金規(guī)模在當(dāng)時并不小了，這只產(chǎn)品的操作本身也有可能對一些股價帶來影響，如果是提前知道產(chǎn)品的交易信息來開展同向交易，其性質(zhì)還是比較惡劣的，因為這顯然違反了市場公平的原則。”上海一家公募機(jī)構(gòu)督察人士表示，“這也給行業(yè)提了醒，現(xiàn)在爆款基金這么多，對于這些掌控大規(guī)模產(chǎn)品的基金經(jīng)理，顯然應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)合規(guī)監(jiān)察，防范出現(xiàn)類似問題。”