9月4日-9日，2020年中國國際服務貿(mào)易交易會(CIFTIS，以下簡稱“2020服貿(mào)會”)在北京國家會議中心舉行。

值得關(guān)注的是，作為中國境內(nèi)首家加入聯(lián)合國“負責任投資原則”組織(PRI)的銀行資管機構(gòu)，華夏銀行攜“商行+投行”轉(zhuǎn)型的發(fā)展成果，通過“云上展廳”以線上形式亮相2020服貿(mào)會金融服務專題展。

據(jù)悉，華夏銀行參展的內(nèi)容包括綠色金融服務、中國可再生能源和電池儲能促進項目、京津冀大氣污染防治融資創(chuàng)新項目等領(lǐng)先同業(yè)的特色業(yè)務實踐，也包括數(shù)字化轉(zhuǎn)型取得的成果，如智能投顧、華夏刷臉付、華夏收銀臺-華夏E收銀、客戶經(jīng)理云工作室等創(chuàng)新金融服務，向國內(nèi)外公眾展示了華夏銀行積極踐行生態(tài)文明建設和履行國有企業(yè)社會責任的擔當，以及充分利用科技創(chuàng)新服務實體經(jīng)濟、助力“內(nèi)循環(huán)”“雙循環(huán)”新發(fā)展格局的切實舉措。

近年來，華夏銀行持續(xù)深入推進“商行+投行”“轉(zhuǎn)型，發(fā)展取得積極成效。結(jié)合自身的優(yōu)勢，華夏銀行通過聚焦核心客戶、戰(zhàn)略客戶、基礎(chǔ)客戶，持續(xù)推進“商行+投行”服務體系與品牌建設，整合公司業(yè)務、投資銀行業(yè)務、資產(chǎn)管理和金融市場業(yè)務資源，優(yōu)化“貸、承、投、顧”服務鏈條，為客戶提供一站式綜合化金融服務，以此推動公司金融業(yè)務模式從重資產(chǎn)、重資本向輕資產(chǎn)、輕資本轉(zhuǎn)變，從做資產(chǎn)向做客戶轉(zhuǎn)變，從持有資產(chǎn)向資產(chǎn)交易、資產(chǎn)流轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)變。

財報數(shù)據(jù)顯示，2020年上半年，華夏銀行債券承銷規(guī)模同比排名持續(xù)提升；同時，并購融資、ABN、市場化債轉(zhuǎn)股實現(xiàn)零的突破；公司投資銀行業(yè)務規(guī)模同比增長46.2%。

創(chuàng)新模式債轉(zhuǎn)股業(yè)務等業(yè)務實現(xiàn)零突破

近年來，國家一直倡導提高直接融資水平。華夏銀行也敏銳地意識到，在間接融資與直接融資比例調(diào)整的大趨勢下，商業(yè)銀行也要順應該趨勢主動創(chuàng)新，才能從傳統(tǒng)的盈利模式、產(chǎn)品模式中脫穎而出。

隨著國內(nèi)商業(yè)銀行競爭的加劇以及利率市場化進程的加快，銀行都在想辦法進行業(yè)務擴展及創(chuàng)新。債券發(fā)行等業(yè)務之外，華夏銀行同樣積極拓展業(yè)務創(chuàng)新，在2020年上半年，華夏銀行首筆債轉(zhuǎn)股項目落地，6月30日，華夏銀行落地市場化債轉(zhuǎn)股主動投資業(yè)務，規(guī)模10億元。

此筆業(yè)務由華夏銀行通過向陜西金融資產(chǎn)管理股份有限公司發(fā)放專項貸款的模式落地實踐，滿足了江蘇悅達集團有限公司優(yōu)化資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)的需求，是華夏銀行踐行“商行+投行”戰(zhàn)略的重要嘗試。

在該項目中，投資銀行創(chuàng)新業(yè)務有效解決了當前市場環(huán)境下優(yōu)質(zhì)客戶權(quán)益類融資需求旺盛與華夏銀行缺少股權(quán)投資平臺之間的矛盾，使華夏銀行能夠通過貸款、債券、股權(quán)三箭齊發(fā)滿足優(yōu)質(zhì)客戶的各類投融資需求，體現(xiàn)了華夏銀行近年來服務體系布局成果，以及對金融服務實體經(jīng)濟的創(chuàng)新實踐。

眾所周知，投行業(yè)務的的模式多變，對外部的市場變化趨勢尤其敏感，與證券市場和各種非銀行的金融機構(gòu)聯(lián)系密切，這些都要求投行業(yè)務應該提供新穎的創(chuàng)新產(chǎn)品來適應復雜的金融市場環(huán)境，從而提高競爭優(yōu)勢。

除了市場化債轉(zhuǎn)股，上半年華夏銀行在并購融資、ABN業(yè)務上，均實現(xiàn)零的突破。4月，華夏銀行為漢江國有資本投資集團有限公司并購項目成功放款9.5億元并購貸款，這是華夏投行條線又一次用實際行動加快推動武漢疫后重振，全力支持武漢打贏經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)。該筆并購融資項目作為今年落地的首筆并購類融資業(yè)務，該項目以“融資+融智”服務模式，滿足當?shù)卣膰匈Y產(chǎn)處置和國有企業(yè)改革的訴求，有效地解決了政府的“痛點”。同時，該筆項目也為華夏銀行并購融資業(yè)務業(yè)務發(fā)展打開了局面，是并購業(yè)務踐行“商行+投行”發(fā)展戰(zhàn)略的重要實踐。隨著“商行+投行”服務體系不斷拓展，華夏銀行在投行業(yè)務中先后推出顧問撮合、市場化債轉(zhuǎn)股、永續(xù)債權(quán)、債券包銷等產(chǎn)品服務，并取得重要突破。

對于華夏銀行的競爭力，在投行業(yè)務中，商業(yè)銀行有獨特優(yōu)勢。華夏銀行長期從事貸款等銀行業(yè)務，手中握有大量的優(yōu)質(zhì)客戶資源，并且對企業(yè)的運營模式、經(jīng)營管理、發(fā)展趨勢等企業(yè)信息十分熟悉，對企業(yè)的經(jīng)營風險也能做出較為準確的判斷，能夠和客戶保持長期的聯(lián)系，及時滿足客戶的業(yè)務需求。

尤其在上半年，華夏銀行創(chuàng)新投資銀行業(yè)務取得突破性進展。上半年，華夏銀行助力武漢疫后經(jīng)濟重振，成功落地今年首筆并購類融資業(yè)務9.50億元。撮合業(yè)務規(guī)模、業(yè)務覆蓋度、業(yè)務種類高質(zhì)量增長，純股權(quán)、永續(xù)債等權(quán)益類撮合業(yè)務不斷突破；資本市場業(yè)務方面，實現(xiàn)主動投資型市場化債轉(zhuǎn)股業(yè)務零突破，成功落地金額10億元；搭建“投行+私行”聯(lián)動生態(tài)圈；地方政府專項債全流程顧問業(yè)務取得積極成效；資產(chǎn)證券化業(yè)務方面，通過發(fā)揮自身優(yōu)勢，積極助力實體企業(yè)盤活存量資產(chǎn)，成功落地全國首單通用航空領(lǐng)域續(xù)發(fā)型ABN（中信海洋直升機股份有限公司2020年度第一期資產(chǎn)支持票據(jù)），該產(chǎn)品榮獲第六屆結(jié)構(gòu)性融資與資產(chǎn)證券化介甫獎“應收賬款ABS投資人最受歡迎產(chǎn)品獎”。

一站式服務優(yōu)化“貸、承、投、顧”鏈條

在業(yè)內(nèi)人士看來，銀行做投行業(yè)務的優(yōu)勢就在于，可以將銀行在資產(chǎn)端擁有的廣泛項目資源，與在資金端擁有的較強資金實力有機結(jié)合起來，完成資源的聚合和產(chǎn)品創(chuàng)設。另外，投資銀行在經(jīng)營的過程中，涉及多個板塊內(nèi)容，包括風險內(nèi)控板塊、金融市場板塊、資金板塊以及公司的板塊。這些板塊內(nèi)容在發(fā)展過程中，都需多個部門進行協(xié)調(diào)。

正是看到銀行的優(yōu)勢并充分認識到協(xié)調(diào)的重要性，華夏銀行今年上半年通過整合公司業(yè)務、投資銀行業(yè)務、資產(chǎn)管理和金融市場業(yè)務資源，優(yōu)化“貸、承、投、顧”服務鏈條，為客戶提供一站式綜合化金融服務。

華夏銀行認識到，只有順應市場變化創(chuàng)新開發(fā)投行業(yè)務，才能在激烈的市場競爭中捕捉更好的發(fā)展機遇。為了取得良好發(fā)展，華夏銀行不斷探索和擴展自身的業(yè)務領(lǐng)域，優(yōu)化業(yè)務模式，塑造品牌效應。

在企業(yè)脫離了單一的商業(yè)銀行傳統(tǒng)貸款融資模式，銀行更有動力拓展直接融資業(yè)務：不僅投行業(yè)務本身的資本消耗低；而且，通過為企業(yè)提供財務顧問、融資顧問、結(jié)構(gòu)性融資安排等，為客戶提供一站式服務，同時擴大中間業(yè)務收入，這正是華夏銀行“貸、承、投、顧”服務鏈條的宗旨。

華夏銀行的公司金融在向輕資產(chǎn)、輕資本業(yè)務轉(zhuǎn)型，加快發(fā)展投資銀行業(yè)務，積極參與企業(yè)兼并、收購、資產(chǎn)證券化、銀團貸款、撮合等業(yè)務；并完善客戶關(guān)系管理，圍繞戰(zhàn)略客戶和核心客戶制定專屬工作方案；同時，整合公司、投行、金融市場等資源，在傳統(tǒng)的貸款業(yè)務之外，可以為銀行的客戶提供一站式綜合化金融服務。

規(guī)模大增近五成“商行+投行”成效凸顯

通過協(xié)同發(fā)展，在2020年上半年，華夏銀行公司金融“商行+投行”體系轉(zhuǎn)型成效初顯。中報數(shù)據(jù)顯示，公司投資銀行業(yè)務規(guī)模同比增長46.2%。在“商行+投行”的服務模式下，華夏銀行市場競爭力和客戶認可度不斷提升。

從近年來該行投行業(yè)務的發(fā)展來看，華夏銀行在戰(zhàn)略方面一脈相承，持續(xù)打造“商行+投行”服務特色，積極參與企業(yè)兼并、收購、資產(chǎn)證券化、銀團貸款、撮合等業(yè)務，投行業(yè)務規(guī)模增速強勁，如2019年業(yè)務規(guī)模增幅達76.76%，其中2019年債券承銷規(guī)模和中間業(yè)務收入達到歷史最高水平。

根據(jù)年報，2019年，華夏銀行債券發(fā)行規(guī)模達1829.03億元，同比增長22.19%。與之對應的是，華夏銀行投行業(yè)務服務分行與重點客戶能力進一步提升。2019年,該行36家分行實現(xiàn)債券發(fā)行落地；服務全行202家重點客戶（2018年為139戶），同比增長45.32%。

2020年，該行投資銀行業(yè)務繼續(xù)保持強勁增勢。中報顯示，截至今年上半年，華夏銀行投資銀行業(yè)務規(guī)模達2,259.69億元，同比增長46.12%。非金融企業(yè)債務融資工具發(fā)行規(guī)模市場排名比上年末提升2名；撮合業(yè)務放款608.96億元，同比增長27.98%；地方政府專項債全流程顧問業(yè)務發(fā)行落地金額194.77億元。

值得注意的是，上半年華夏銀行創(chuàng)新投資銀行業(yè)務突飛猛進的同時，債券承銷連續(xù)13年零實質(zhì)性違約。同時，在新型冠狀病毒肺炎疫情防控業(yè)務方面，華夏銀行共發(fā)行8支疫情防控債，承銷金額合計54.50億元，其中包括全國首單煤炭行業(yè)疫情防控債、銀行間市場首單添加疫情防控債標識的短期融資券、全國首單高速行業(yè)疫情防控債、全國首單央企定向疫情防控債務融資工具、粵港澳大灣區(qū)首單定向疫情防控債務融資工具等多筆市場“首單”。

今年8月13日，華夏銀行與深交所簽署了戰(zhàn)略合作協(xié)議。此次戰(zhàn)略合作，也是華夏銀行深耕“中小企業(yè)金融服務商品牌”、創(chuàng)新實施“3-3-1-1”戰(zhàn)略（即聚焦國內(nèi)3000余家A股上市公司、300余家優(yōu)質(zhì)地方國企，100家左右央企集團及10000家左右新三板掛牌企業(yè)），持續(xù)推動“商行+投行”金融服務轉(zhuǎn)型的重要戰(zhàn)略安排——用“商行+投行”模式更好精準服務上市公司、擬上市公司、科技企業(yè)和中小企業(yè)，為“內(nèi)循環(huán)+雙循環(huán)”新發(fā)展格局的加快形成提供有力的金融支撐。

下一步，華夏銀行將堅持以客戶為中心，深化客戶經(jīng)營，著力提升綜合化金融服務能力，為客戶提供貸款及擔保、投資銀行、綠色金融、供應鏈金融、貿(mào)易金融、現(xiàn)金管理等全方位金融服務，有效支持服務實體經(jīng)濟的發(fā)展。