新華財(cái)經(jīng)上海7月25日電（徐瀟瀟 唐燕飛）目前，新修訂的《粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則》（下稱《細(xì)則》）正式實(shí)施已接近5個(gè)月。在此期間，“南向通”與“北向通”規(guī)模穩(wěn)步增長(zhǎng)，個(gè)人投資者數(shù)量也大幅增加。

粵港澳大灣區(qū)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)優(yōu)，居民財(cái)富體量大，“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)為參與試點(diǎn)的金融機(jī)構(gòu)撬動(dòng)了跨境業(yè)務(wù)新增量，促進(jìn)了粵港澳大灣區(qū)金融互聯(lián)互通。“跨境理財(cái)通”有望進(jìn)一步促進(jìn)離岸人民幣業(yè)務(wù)增長(zhǎng)。

2.0版落地以來持續(xù)火熱

“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)于2021年9月首次推出，是指粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地和港澳投資者通過區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)體系建立的閉環(huán)式資金管道，跨境投資對(duì)方金融機(jī)構(gòu)銷售的合資格投資產(chǎn)品。“跨境理財(cái)通”分為“北向通”和“南向通”。

今年2月26日，《細(xì)則》正式實(shí)施，被稱為“跨境理財(cái)通”2.0版。《細(xì)則》從參與機(jī)構(gòu)、投資者準(zhǔn)入、單個(gè)投資者額度、投資產(chǎn)品范圍、跨境宣傳銷售安排等五個(gè)方面對(duì)原有機(jī)制進(jìn)行了優(yōu)化。

“跨境理財(cái)通”2.0版落地近5個(gè)月以來，資金“南下北上”雙向奔赴，“跨境理財(cái)通”規(guī)模穩(wěn)步增長(zhǎng)，個(gè)人投資者數(shù)量也大幅增加。

數(shù)據(jù)顯示，截至7月22日24時(shí)，“南向通”已用額度188.33億元，占比12.56%，剩余額度1311.67億元。而對(duì)比3月7日，“南向通”已用額度僅69.38億元。以此計(jì)算，此后4個(gè)多月來，“南向通”已用額度大增171.45%。

粵港澳大灣區(qū)的投資者對(duì)優(yōu)化準(zhǔn)入措施反應(yīng)熱烈，開戶人數(shù)激增，且以“南向通”的投資者居多。截至今年5月末，粵港澳大灣區(qū)參與“跨境理財(cái)通”個(gè)人投資者11.57萬人。而在今年2月末，粵港澳大灣區(qū)參與“跨境理財(cái)通”個(gè)人投資者共有7.34萬人。也就是說，三個(gè)月內(nèi)，“跨境理財(cái)通”個(gè)人投資者新增了4.23萬人，增幅達(dá)到57.63%。

家在東莞的周女士告訴記者，她前期從銀行客戶經(jīng)理處了解了“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)，在其升級(jí)為2.0版后，“南向通”業(yè)務(wù)的內(nèi)地個(gè)人投資者參與門檻從連續(xù)繳納社保或個(gè)人所得稅“滿5年”降低為“滿2年”，前期未滿足要求的她如今成了一名合資格投資者，購買了一款“南向通”理財(cái)產(chǎn)品。

開拓跨境財(cái)富管理藍(lán)海

《細(xì)則》落地以來，具有“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)資格的銀行相繼出招攬客，其中多家銀行推出期限不長(zhǎng)、利率較高的產(chǎn)品。

“跨境理財(cái)通”2.0版的業(yè)務(wù)有望撬動(dòng)大灣區(qū)銀行與券商跨境業(yè)務(wù)新增量。接受采訪的金融機(jī)構(gòu)表示，隨著財(cái)富管理加速變革，跨境投資者的引入將倒逼機(jī)構(gòu)提升產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力，從賣方思維轉(zhuǎn)向投顧思維，并促使金融機(jī)構(gòu)融入國(guó)際化競(jìng)爭(zhēng)。

記者獲悉，不少粵港澳頭部券商積極申請(qǐng)“跨境理財(cái)通”試點(diǎn)資格，已提交了報(bào)備材料，并準(zhǔn)備上線“北向通”與“南向通”產(chǎn)品。

粵港澳居民較為強(qiáng)勁的雙向投資需求，令金融機(jī)構(gòu)迎來新的發(fā)展契機(jī)。“北向通”方面，匯豐銀行（中國(guó)）方面此前表示，將積極推進(jìn)產(chǎn)品與服務(wù)升級(jí)，“北向通”投資產(chǎn)品會(huì)擴(kuò)容，為客戶提供更多股票型和混合型基金的選擇。在“南向通”方面，國(guó)泰君安國(guó)際選取了貨幣型基金、債券基金和混合型基金等產(chǎn)品進(jìn)行了篩選和儲(chǔ)備，并對(duì)貨幣型基金進(jìn)行了重點(diǎn)關(guān)注。

招商銀行研究院表示，“跨境理財(cái)通”實(shí)際業(yè)務(wù)開展面臨不少挑戰(zhàn)：一是現(xiàn)階段各家機(jī)構(gòu)主要以高息短期人民幣存款吸引客戶，短期存款到期后，客戶留存率和轉(zhuǎn)化率有待觀察，產(chǎn)品接續(xù)能力將面臨考驗(yàn)；二是“南向通”客戶面臨匯率波動(dòng)擔(dān)憂、認(rèn)知門檻、兩地產(chǎn)品投資邏輯差異較大等問題。

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編輯：劉潤(rùn)榕

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