經濟觀察報 記者 黃蕾 “搖了四個樓盤，終于上車了。”在杭州工作的同學嚴馨在6人大學同學微信群中“通報”了最近的購房進展。

大學畢業(yè)四年，李月發(fā)覺同學微信群里的話題逐年變化，今年以來，理性消費和投資理財成為日常聊天熱點。李月發(fā)現(xiàn)，就連95后、尚在讀研的表妹對理財都表現(xiàn)出極大的興趣，并著手實踐。

日前，上海高金金融研究院聯(lián)合支付寶發(fā)布的《2020國人理財趨勢報告》顯示，我國理財人群年輕化，90后成主力。在支付寶理財平臺中35歲以下用戶占約六成；已具備“三筆錢”（即短期開銷、保險保障和投資增值的錢）的用戶中，近一半為90后；智能投顧用戶中超一半為90后。

翻看近四年的聊天記錄，李月發(fā)覺，90后的她們正告別單一儲蓄的思維，理財渠道多樣化，理財觀念亦更趨理性。

理財

“我還記得大學剛畢業(yè)的時候，甚至以為基金就是股票，后來有意識地看了一些書，才知道兩者的區(qū)別。”李月的同學曉敏回憶她的理財成長之路。不同于其他5人讀研深造，曉敏大學畢業(yè)后便進入職場，是6人中較早接觸理財，理財經驗也較豐富的一位。

談及為何著手理財，曉敏說大學畢業(yè)后開始不依靠家里人賺取工資，手頭有余錢后總想著錢生錢，同時從日常購物的體驗來說，她也意識到為錢尋找保值增值方式的重要性。曉敏回憶大學時候，四百塊錢可以買一件很好的大衣，等工作后慢慢發(fā)現(xiàn)，自己可以接受四百塊買一件毛衣，甚至是一件還不錯的襯衣。

“我開始賺錢時，正好是P2P熱度最高的時候，當時把錢投到里面，每天看著賬戶里生出20多塊錢，感覺很幸福。”曉敏最初的理財之路，是從接觸余額寶和P2P開始。至于現(xiàn)在回看P2P，曉敏說，當時其實知道很多P2P平臺存在假標情況，但認為自己能夠甄選出比較靠譜的平臺。事實是當眾多P2P平臺密集出問題后，曉敏在一家知名度較高的P2P平臺上投入的1萬5千塊錢，到現(xiàn)在也沒能拿回本金。

“我高中就有把壓歲錢存銀行、買理財產品的習慣，當時大概知道銀行理財產品里有基金和保險，當時也不知道它們的運作邏輯，就知道存一個學期可以拿到一筆收益。尤其是大一那會，收益率有10%那么高。”柳菲回憶道。大學畢業(yè)后她先去香港讀研，目前留在香港工作。她說來香港讀書時，發(fā)現(xiàn)很多人去賣保險，聽說收入可觀才去認真了解，知道了保險不僅分人壽類，保障身體健康，還分儲蓄分紅，用來投資生錢。“雖然賺的不夠股票基金多，但勝在穩(wěn)定有保障。而且買重疾險最后還能分紅返現(xiàn)，就當存錢了。”現(xiàn)在柳菲也兼職賣保險，時常為微信群中的同學推薦產品。

后來因為工作性質，柳菲日常會接觸到很多準備在港交所上市的公司，開始了解港股打新。“我每天接觸這些公司信息，感覺自己產生一種對公司業(yè)務和投資價值很了解的錯覺。”柳菲說自己開始嘗試港股打新，并喜歡買自己有所接觸的公司。不過，最后的投資結果驗證這是一種不太理智的投資傾向，柳菲并不真正了解這些公司，并且港股很容易破發(fā)，打新股也不容易中。不過，最近的中概股回歸潮讓她又燃起了港股打新的熱情，“我關注的很多理財博主都推薦港股打新，說大概率會賺錢，收益率也很可觀，因此碰到好的公司，我還是會嘗試。比如最近就是螞蟻集團，我肯定是要打的，就看中不中了。”

這些年的零碎投資經歷也讓柳菲有了些思考，“最大的感悟就是把專業(yè)的事交給專業(yè)的人。”她認為普通人如果不是每天盯著資本市場，比較容易盲目投資。并且她認為投資者應該對自己的風險偏好有所了解，比如柳菲自稱中低風險承受者，因此她的大部分儲蓄主要用來買基金和保險，也會拿出一小部分投資股票這類高風險高收益產品，對于這部分錢，她就會本著如果賺了會很開心，即使虧了也不會太心疼的態(tài)度。

“在投資這事上，我很佩服我媽，她是一個心理承受能力很強的投資者。”群里的另一位同學周薇表示，她的媽媽上世紀90年代股市剛剛興起時便開始接觸炒股，目前總結出來的投資心態(tài)是：“虧的時候，我不看等于我沒虧；賺到錢了，我就開開心心消費。”

周薇目前在理財產品的選擇上，會更多參考她媽媽的意見。“我自己有時也會追熱點投資一下，不過虧的時候比較多。”此前，在幣圈火爆的時候，周薇也嘗試著參與其中，一開始是賺到了錢，但是后來一度虧損，目前尚有1萬元本金套在里面。

買房

這兩年，李月同學群里有3個同學或自己買房，或和男朋友一起置業(yè)。嚴馨在英國讀研回國后來到杭州工作，最近才剛剛搖上一個樓盤，和男朋友一起買了房。這個樓盤有兩種戶型備選，一種是不到100平方米，一種是將近140平方米。嚴馨和男朋友商量，包括咨詢微信群里同學的意見后，選擇了前者。

“如果選擇140平，意味著在首付后，要背上沉重的房貸，幾乎每個月沒有結余，感覺后續(xù)沒有任何風險抵御能力。選擇不到100平的，壓力會小很多，而且對生活質量的影響也較小。”她笑稱至少以后還可以“美食自由”。

不僅是嚴馨，分別在成都和廣州購房的曉敏和周薇，同樣優(yōu)先考慮還貸壓力和對后續(xù)生活質量的影響。周薇表示，她母親前幾年曾投資過一套房子，確實上漲不少，收益頗豐。待到她去年買房時，明顯感覺房子已經不復當年漲幅，“只能說是慢漲，和我媽買時還是完全不同了。”

曉敏去年在成都貸款買了一套一居的小公寓，談及買房的原因，她表示工作幾年，尤其選擇好定居城市后，會想著安定下來，有一套屬于自己的小房子，更有歸屬感。買房后，她變得更加努力工作，為的就是攢夠裝修錢，可以按照自己的想法進行布置。“房貸壓力不算大，畢竟買房時我也考慮到后續(xù)多種情況，是量力而行。”

李月的另一個同學周敏去年剛碩士畢業(yè)，目前在上海工作，也開始和男朋友考慮購房問題，“首先得確定購房城市，對于是在上海，還是去其他城市，仍在考慮。”周敏表示，包括首付比例，貸款途徑還有還貸壓力，都是她目前考慮的重點。

轉變

李月和她還在學校讀書的95后表妹交流時，發(fā)現(xiàn)表妹已經開始有意識地了解理財知識和“小試”投資。表妹告訴李月，從今年2月份起她定投了三個基金，并打算一直堅持投下去，雖然本金少，但是可以積累理財經驗，也是一種變相儲蓄方式，下一步她還想通過線上課程，系統(tǒng)性地學習投資理財知識。

李月表妹的這種情況，不是個案。日前，西南財經大學中國家庭金融調查與研究中心聯(lián)合螞蟻集團研究院共同發(fā)布的第二季度中國家庭財富指數報告顯示，后疫情時代，中國人在線理財需求大增，存錢意愿降低，更愿意拿錢去買基金而非炒股。2020年新增“基民”中，30歲以下的90后占到了一半以上。

李月同樣發(fā)現(xiàn)，她的同學消費觀念也在逐漸改變。曾經喜歡消費多過賺錢的柳菲表示，這幾年通過認真規(guī)劃自己的錢，加上對生活和價值觀的重新思考，發(fā)現(xiàn)看著基金等賬戶里的錢上漲帶來的快樂，更加踏實，花錢變得更有目的性和計劃性。“這次疫情期間，我減少了很多無效社交和去餐廳吃飯的機會，給我省了好大一筆錢，我覺得早該這么做了。”柳菲說。

曉敏表示，觀察她身邊有計劃地進行理財和消費的朋友，發(fā)現(xiàn)大家都是越過越好了，“有的人表面看上去摳摳搜搜，背地里有房有車。”曉敏說她目前愛上了在拼多多購物，日常用品都去拼多多上買，覺得確實便宜一些。

實際上，李月所在的同學群反映的或是一個縮影，隨著90后步入職場，擁有儲蓄，考慮安家立業(yè)，他們的消費和理財觀念都在發(fā)生變化，從李月的表妹身上，則更可以看到今年以來理財意愿的年輕化趨勢。

每天關注著微信群里同學們理財情況的李月，已開始下意識地改變自己花錢大手大腳的毛病，并給自己定下了儲蓄目標，希望積累一定本金后，進行投資，“還是要跟上大家的步伐的，畢竟這是趨勢。”李月說。

（應受訪者要求，李月、嚴馨、曉敏、柳菲、周薇、周敏為化名）